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Formulario di matematica per l’esame.
Tipologia: Formulari
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Leggi finanziarie Legge lineare W (t) = W (0)(1 + it) i′^ = iq Legge esponenziale W (t) = W (0)(1 + i)t W (t) = W (0)eδt δ = ln(1 + i) i′^ = (1 + i)q^ − 1 δ′^ = δq Valore di un flusso Pmk=1 xk(1 + i)t−tk
Rendite immediata e posticipata Ram i = R 1 −(1+ ii)−m immediata e anticipata R¨am i = Ram i(1 + i) perpetua posticipata R (^1) i perpetua anticipata R (^1) i (1 + i) montante sm i = am i(1 + i)m
Ammortamenti chiusura elementare C 1 + C 2 +... + Cn = S chiusura finanziaria Pnk=1 Rk(1 + i)−k^ = S amm. italiano C = Sn amm. francese R = (^) an iS
TIR equazione Pmk=0 xk(1 + i∗)−k^ = 0
Struttura prezzo di uno ZCB v(t, tk) = V^ ( xt,xkk^ )
prezzo di un TCF V (t, x) = Pmk=1 xkv(t, tk) prezzi impliciti v(t, T, s) = (^) vv((t,Tt,s) ) relazioni tra grandezze i(t, tk) =
h (^1) v(t,tk )
i (^) tk^1 −t − 1 i(t, T, s) =
h (^1) v(t,T,s)
i (^) s−^1 T − 1
Duration duration di un TCF D(0, x) =
Pm k P=1m(tk^ −t)xk^ v(t,tk^ ) k=1 xk^ v(t,tk^ ) duration di una rendita D(0, r) = 1+i i− (^) (1+im)m− 1